3、履约的限制
CBOE为保证公共利益须限制特定期权的履约。对非指数期权的履约限制，在该期权到期日前第十日起即丧失效力。而对非指数期权合约履约限制的效力，则可持续至到期日前的最后交易日开盘前。此外，OCC对特定期权的履约也有权加以限制。
若特殊情况发生，使被指定的买权卖方或履约的卖权买方无法取得标的有价证券时，OCC就限制其交割。举例而言，若标的有价证券的交易受法院、主管机关或其它对该等有价证券有管辖权的机构的裁定而中止时，或遇有公开收购（Tender Offer）及其它类似事件发生，致使标的有价证券的供给受到限制，OCC就可实行上述的限制措施。此外，当期权买方违反交易所的仓位限制时，各交易所也得全部或部份限制其期权的履约。
4、款项结算流程
结算收付款项是新期权仓位的权利金加计指数期权或其它现金交割期权的交割损益，再扣除担保品后不足的保证金款项的净额。结算会员入金需在次一交易日上午九时以前，通过事先指定的结算银行完成入金作业。同时结算银行也应于前述时间前确认该入金是否完成。出金则于次一交易日上午十时前出金至结算会员账户。
5、系统
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结算系统：OCC的结算系统负责仓位资料更新及维护、期权执行及指派、计算保证金收付金额及结算银行子系统拨转作业所需的资料。
C/MACS：结算管理及控制系统（Clearing Management and Control System，C/MACS）为一实时连线系统，提供结算会员、新增仓位至自营、做市商或客户账户的分配、执行期权、仓位冲销、仓位抵押、印制报表等功能。
银行划拨转帐系统：结算银行采用实时Oasis系统，执行结算会员或结算银行款项收付通知与核准作业。
6、保证金
OCC为世界上第一个采用根据期权价格理论及整体投资组合理论而发展的保证金计算系统的结算机构。根据每日结算会员仓位计算其保证金，保证金需求标准则根据每日盯市的结果以及不利市场价格变动的缓冲额所组成，其需求标准由保证金委员会所制定，以提供足够的保障。
1986年OCC开始采用以风险为计算基础的TIMS做为保证金计算架构，不仅适用于OCC本身结算的产品，也可涵盖与其它期货结算机构间所需的交叉保证金。TIMS采用投资组合理论，将相关的期权仓位归纳为整体组合，也就是标的有价证券相同或类似，且其历史价格呈现高度相关的期权可被归类在一起。此系统后来发展为期权定价理论，用以预测市场发生变化时，清算每一投资组合所需的成本。该系统采用复杂的期权定价模型，并配合随时更新的利率水平、距离到期日的时间、股利及市场隐含波动性，并预估标的有价证券的价格变动，以预测每一投资组合的清算成本。